Calculadora ISA vs GIA
Veja quanto imposto uma Stocks and Shares ISA britânica economiza para você em comparação com os mesmos investimentos em uma conta tributável (GIA), incluindo imposto sobre dividendos e imposto sobre ganhos de capital.
1O que você investe
£
Adicionado ao final de cada mês nas duas contas.
£
Opcional. Dinheiro disponível para investir desde o primeiro dia, por exemplo um saldo existente em uma GIA que você está pensando em transferir.
anos
2Retornos esperados
% / ano
% / ano
A parte do retorno total paga como dividendos e reinvestida. Os 5% restantes são valorização do preço.
3Sua situação fiscal
£
Sua renda antes dos dividendos (salário, pensão, lucros). Ela posiciona dividendos e ganhos nas faixas fiscais britânicas, incluindo a redução gradual da isenção pessoal.
Com essa renda, suas alíquotas marginais são 35,75% sobre dividendos e 24% sobre ganhos.
Quem investe
Regras do ano fiscal
Isenção de dividendos: £500 por ano. Limite isento anual de CGT: £3.000.
Venda no final
Após 20 anos
+£35.833
Riqueza extra após impostos que a ISA deixa para você depois de 20 anos, em comparação com manter os mesmos investimentos em uma conta tributável.
Stocks & Shares ISALivre de impostos
£253.768 após impostos
Total aportado£120.000Crescimento do investimento£133.768Impostos pagos£0
Conta tributável (GIA)
£217.936 após impostos
Valor antes da CGT£239.114Imposto sobre dividendos pago−£10.483CGT na venda−£21.178
ISAGIA após impostos
£264k
£198k
£132k
£66k
£0
Hoje4 a8 a12 a16 a20 a
Após impostos, a conta tributável rende 5,65% ao ano contra 7% da ISA: um freio fiscal de 1,35% ao ano.
Dividendos brutos recebidos na GIA£38.353
Imposto sobre dividendos pago (acima da isenção anual de £500)−£10.483
Ganho tributável na venda final£91.244
Imposto sobre ganhos de capital na venda (£3.000 isento por ano de venda)−£21.178
Vantagem total da ISA£35.833
Da vantagem total, £10.483 é imposto sobre dividendos e £21.178 é imposto sobre ganhos de capital. O restante, £4.171, é capitalização perdida: crescimento que a conta tributável nunca gerou sobre o dinheiro que saiu a cada ano como imposto sobre dividendos.
MyFinanceTools · Rastreador de carteiraConta gratuita
Acompanhe seu ISA junto com todo o resto.
Adicione seu ISA e suas outras contas a uma conta gratuita, e seu painel mantém patrimônio líquido, aportes e metas em dia — para ver seu limite anual trabalhar ano após ano.
Calculadoras preenchidas com seus números reais
Patrimônio, metas e progresso acompanhados automaticamente
Grátis, sem necessidade de cartão
Sem necessidade de cartãoPrivado por padrãoExclua quando quiserConfiguração em 2 minutos
Como usar
Como usar a calculadora ISA vs GIA
1
Informe seu investimento mensal e o horizonte
Defina um valor inicial opcional, quanto você investe por mês e por quantos anos. A calculadora executa o mesmo plano duas vezes: uma dentro de uma Stocks and Shares ISA e outra em uma conta de investimento tributável.
2
Divida o retorno entre valorização e dividendos
Informe o retorno total anual esperado e quanto dele chega como dividendos. A divisão importa: em uma GIA os dividendos são tributados todo ano, enquanto a valorização do preço só é tributada uma vez, na venda.
3
Informe sua renda e como você investe
Sua renda tributável posiciona dividendos e ganhos exatamente nas faixas britânicas (10,75%, 35,75% ou 39,35% sobre dividendos em 2026/27; 18% ou 24% de CGT), incluindo a redução da isenção pessoal. O modo casal dobra todas as isenções, e a venda final pode ser distribuída por vários anos fiscais.
4
Leia a economia de impostos e as duas curvas
O número principal é a riqueza extra após impostos que a ISA deixa para você. O gráfico mostra as duas contas ao longo do tempo, com a GIA avaliada após todo o imposto sobre dividendos e a CGT devida se você vendesse naquele ano.
Conceitos
ISA vs GIA: isenções, imposto sobre dividendos e CGT explicados
O que é uma Stocks and Shares ISA?
Uma Individual Savings Account é um invólucro fiscal britânico: os investimentos dentro dela não pagam imposto sobre dividendos nem imposto sobre ganhos de capital, e os resgates também são livres de impostos. Você pode aportar até £20.000 por ano fiscal somando todas as suas ISAs. Nada dentro de uma ISA precisa ser declarado ao fisco.
O que é uma GIA?
Uma general investment account é uma conta de corretagem tributável comum, sem limites de aporte e sem proteção fiscal. Dividendos acima da isenção são tributados todo ano, e vender com lucro pode gerar imposto sobre ganhos de capital. GIAs costumam ser usadas quando o limite da ISA já foi esgotado.
O limite de £20.000 da ISA
A cada ano fiscal (6 de abril a 5 de abril) você pode aportar até £20.000 no total em ISAs. O limite não acumula: o que não for usado até 5 de abril é perdido. Isso dá £1.666,67 por mês, o patamar que esta calculadora sinaliza quando seu valor mensal o ultrapassa.
Imposto sobre dividendos e a isenção de £500
Em uma GIA, os primeiros £500 de dividendos por ano são isentos. Acima disso, os dividendos são tributados pela faixa de renda: 10,75% (basic), 35,75% (higher) e 39,35% (additional) em 2026/27, depois que as alíquotas basic e higher subiram 2 pontos percentuais em abril de 2026. Dentro de uma ISA a alíquota é sempre zero.
Imposto sobre ganhos de capital em ações
Ao vender investimentos com lucro em uma GIA, os ganhos acima do limite isento anual de £3.000 são tributados a 18% (faixa basic) ou 24% (faixas higher e additional). O limite isento era de £12.300 ainda em 2022/23; seu encolhimento tornou o invólucro ISA muito mais valioso do que antes.
O freio fiscal sobre os juros compostos
O imposto sobre dividendos em uma GIA não custa apenas o imposto em si: cada libra paga em imposto para de render por todos os anos restantes. Em horizontes longos, esse crescimento perdido costuma virar a maior fatia da vantagem da ISA, e é por isso que a distância entre as duas curvas aumenta cada vez mais rápido.
Bed and ISA
Bed and ISA significa vender investimentos na sua GIA e recomprá-los imediatamente dentro da sua ISA. A venda pode usar seu limite isento de CGT, e tudo o que foi transferido fica protegido dali em diante. A maioria das plataformas britânicas oferece isso como uma única operação; é o caminho padrão para migrar uma GIA existente.
Qual conta preencher primeiro?
Para a maioria dos investidores britânicos a ordem é: primeiro a contrapartida do empregador na previdência, depois a ISA até £20.000 e só então uma GIA. Uma previdência pode superar a ISA no benefício fiscal, mas a ISA ganha em flexibilidade: você pode resgatar qualquer valor em qualquer idade, sem impostos.
Dicas
Como ficar com uma parte maior dos seus retornos
Preencha a ISA antes da GIA
Mesmos fundos, mesma plataforma, mesmos retornos: a única diferença é o invólucro. Até você investir mais de £20.000 por ano, raramente há um bom motivo para manter investimentos de longo prazo em uma conta tributável.
Use os limites dos dois cônjuges
Casais e parceiros civis podem proteger £40.000 por ano juntos, e ativos podem ser transferidos entre cônjuges sem impostos para aproveitar os dois limites isentos de CGT e as duas isenções de dividendos.
Faça Bed and ISA com sua GIA atual
A cada ano, venda posições da GIA suficientes para usar seu limite isento de CGT de £3.000 e recompre dentro da ISA. Em poucos abris, uma carteira tributável inteira pode migrar para o invólucro com custo fiscal baixo ou nulo.
Atenção ao prazo de abril
O limite da ISA é zerado em 6 de abril e o limite não usado é perdido para sempre. Se houver dinheiro disponível no fim do ano fiscal, aportar antes de 5 de abril preserva um limite que você não poderá recuperar depois.
Proteja primeiro os ativos que geram renda
Se você tem investimentos dentro e fora da ISA, coloque primeiro na ISA os de maior rendimento (ações de dividendos, fundos de renda fixa, REITs). Em uma GIA eles geram renda tributável todo ano, enquanto ativos de crescimento adiam quase todo o imposto até a venda final.
Não deixe o imposto mandar em tudo
O invólucro decide quanto você fica, não quanto você ganha. Escolha primeiro os investimentos, depois a conta. E lembre-se de que esta ferramenta modela apenas as regras britânicas: é um apoio ao planejamento, não aconselhamento fiscal pessoal.
Perguntas Frequentes
Qual é a diferença entre uma ISA e uma GIA?+
As duas podem conter os mesmos fundos e ações. Uma ISA é um invólucro fiscal: sem imposto sobre dividendos, sem imposto sobre ganhos de capital e sem imposto nos resgates, mas os aportes são limitados a £20.000 por ano fiscal. Uma GIA não tem limites nem proteção fiscal: dividendos e ganhos realizados acima das isenções são tributados.
Qual é o limite da ISA em 2026/27?+
É de £20.000 por pessoa, sem mudanças desde 2017, e cobre todos os tipos de ISA juntos (cash, stocks and shares, innovative finance e Lifetime ISA, esta última limitada a £4.000 dentro do total). A partir de abril de 2027 o governo planeja limitar a parcela em dinheiro a £12.000 para menores de 65 anos, mantendo o limite global de £20.000.
Como os dividendos são tributados em uma GIA em 2026/27?+
Os primeiros £500 de dividendos por ano são isentos. Acima disso, você paga 10,75% como contribuinte basic, 35,75% na faixa higher e 39,35% na additional. As alíquotas basic e higher subiram 2 pontos percentuais em abril de 2026.
Quanto imposto sobre ganhos de capital pagarei ao vender?+
Ganhos acima do limite isento anual de £3.000 são tributados a 18% dentro da sua faixa basic restante e a 24% acima dela. Esta calculadora empilha o ganho sobre sua renda e os dividendos daquele ano, então uma venda única grande é dividida automaticamente entre as duas alíquotas, e escalonar a venda por vários anos aproveita vários limites isentos.
Uma ISA vale a pena para valores mensais pequenos?+
Sim, principalmente por causa do tempo. £200 por mês ficam abaixo das isenções por um tempo, mas conforme a carteira cresce, os dividendos passam de £500 por ano e os ganhos de £3.000 muito antes do fim de um horizonte típico. Abrir o invólucro cedo não custa nada e protege toda a carteira futura.
Posso transferir investimentos da minha GIA para a ISA?+
Não diretamente: é preciso vender na GIA e recomprar dentro da ISA, um processo chamado Bed and ISA. A venda é uma alienação para fins de CGT, então a maioria dos investidores transfere no máximo £3.000 de ganhos por ano para ficar dentro do limite isento. A recompra consome limite da ISA como qualquer outro aporte.
Pago imposto ao resgatar dinheiro de uma ISA?+
Não. Resgates de uma ISA são totalmente livres de impostos em qualquer idade, não contam como renda e nunca aparecem em uma declaração. Com uma ISA flexível você pode até repor o dinheiro resgatado dentro do mesmo ano fiscal sem consumir limite novo.
E se eu quiser investir mais de £20.000 por ano?+
O excedente vai para uma GIA (esta calculadora avisa quando seu valor mensal ultrapassa o limite), para o limite de ISA não usado do cônjuge ou para uma previdência, que tem limite anual próprio de até £60.000 e ainda adiciona benefício fiscal aos aportes.
A calculadora inclui taxas de plataforma e de fundos?+
Não. As taxas costumam se aplicar igualmente aos dois invólucros na mesma plataforma, então quase não mudam a comparação. Informe um retorno líquido de custos se quiser uma projeção mais realista; a diferença entre ISA e GIA vem dos impostos, não das taxas.
Quais premissas esta calculadora adota?+
Os mesmos investimentos nas duas contas, dividendos reinvestidos mensalmente, imposto sobre dividendos pago da conta ao fim de cada ano, isenções não usadas em outro lugar e alíquotas congeladas no ano fiscal escolhido. Dividendos e ganhos são empilhados sobre a renda informada para achar a faixa exata; o modo casal assume divisão e rendas iguais, e durante uma venda escalonada o dinheiro já vendido para de crescer nas duas contas. É uma ferramenta de comparação, não aconselhamento fiscal.
Gestor de patrimônio digital suíçoLink de parceiro
Investimento automatizado, ao estilo suíço
A True Wealth é a principal gestora de patrimônio digital da Suíça. Cadastre-se e insira nosso código na página de taxas para aproveitar 50% de desconto nas taxas durante um ano inteiro. O crescimento que você acabou de calcular só acontece quando o seu dinheiro está de fato investido — uma conta como esta é o ponto de partida.
Código
0FD272EA
Nós mesmos investimos aqui
Corretora global multiativosLink de parceiro
Invista para o longo prazo
A eToro permite abrir uma conta de corretagem, comprar um ETF mundial de baixo custo e automatizar contribuições mensais em minutos. O crescimento que você acabou de calcular só acontece quando o seu dinheiro está de fato investido — uma conta como esta é o ponto de partida.
Usamos isto há anos
Conta multimoedaLink de parceiro
Gaste e invista no mundo todo
Com o Revolut você pode gastar, poupar e investir em várias moedas sem complicação. Cadastre-se pelo nosso link de indicação. O crescimento que você acabou de calcular só acontece quando o seu dinheiro está de fato investido — uma conta como esta é o ponto de partida.
Nossa conta de viagem preferida
As duas contas investem o mesmo valor inicial e mensal com o mesmo retorno total, dividido entre valorização do preço e rendimento de dividendos, capitalizado mensalmente com dividendos reinvestidos. A ISA não paga impostos. Na GIA, os dividendos de cada ano fiscal são empilhados sobre sua renda tributável e tributados pelas regras do HMRC do ano escolhido: isenção pessoal (£12.570, reduzida acima de £100.000), a isenção de dividendos de £500 como faixa de alíquota zero, depois 10,75% na faixa basic, 35,75% na higher e 39,35% acima de £125.140 (2026/27); o imposto é pago da conta ao fim do ano. No final do plano, as duas contas passam para dinheiro, de uma vez ou em etapas anuais iguais: cada venda da GIA realiza o ganho a custo médio, deduz o limite isento de £3.000 por ano de venda e tributa o restante a 18% dentro da faixa basic restante e a 24% acima. O modo casal assume divisão e rendas iguais e dobra todas as isenções. Taxas, inflação, compensação de perdas e mudanças futuras de alíquotas são ignoradas. A vantagem da ISA é o valor da ISA menos o valor da GIA após impostos; o freio fiscal anual compara os retornos anuais efetivos das duas contas.
GOV.UK: Tax on dividends · Capital Gains Tax rates and allowances · Individual Savings Accounts · ilustrativo, não é aconselhamento fiscal